売掛金をファクタリングで即日現金化

ファクタリングとは早い資金調達術

ファクタリングは現金をすぐに調達したいという自営業や中小企業にとってメリットの大きい資金調達術です。ファクタリングとは、自社がもつ売掛金（売掛債権）や手形をファクタリング会社に買い取ってもらい、最短即日に現金化する方法。借入とは違い、売掛金の売買による事業資金の調達なので、債務超過でノンバンクに融資を断られる状況でも利用ができ、もちろん担保不動産や保証人は不要です。

ファクタリングは一般的に、自社と売掛先企業、ファクタリング会社の3社間契約です。全体的な流れとしては、まず取引先企業にファクタリング契約を承諾してもらい、3社間それぞれに請求金額の確認をした後、ファクタリング会社から自社に速やかに現金が支払われるというもの。売掛先企業の売掛金の支払いは期日通りのままです。

ファクタリングのメリットとデメリット

ファクタリングを利用するメリットは3つ。1つめは、売掛金や受取手形を期日前に現金化できること。キャッシュフローの改善に役立ちます。2つめは、借入することなく資金調達ができること。バランスシート（貸借対照表）上の負債になりません。3つめは、もし売掛先企業が倒産した場合もそのリスクを負わずにすむことです。さらにファクタリングを利用することによって、債権回収コストやストレスから解放されるという利点もあります。

ファクタリングにはデメリットもあります。まず、ファクタリングの利用には手数料と掛目のコストがかかること。手にする現金は、本来の期日に支払われる金額より目減りします。次に、一般的な3社間契約の場合、売掛先企業の承諾が必要なうえ、債務譲渡登記が必要になる場合もあること。債務譲渡登記を行うと情報が公開されます。

ただし、ファクタリング会社によっては、売掛先企業を含めない2社間取引に対応しているところもあります。この場合、売掛先企業の承諾が不要なので対応がスピーディで最短即日の現金調達も可能となり、債務譲渡登記も不要となるため情報公開も避けられます。

ファクタリング会社の選び方

ファクタリング会社はさまざまなタイプがあり、5万円の低額売掛金にも対応しているところ、3社間ファクタリングにしか対応していないところ、ファクタリングの承諾が必要な売掛先企業に丁寧に説明してくれるところ、売掛企業1社あたり10億円まで対応可能なところ、売掛金のみ対応のところ、手形も在庫も買い取ってくれるところなど、それぞれ特徴が異なります。

ファクタリング会社の選び方は、手数料と掛目のコストの比較も大切ですが、それだけではなく、自社の状況や目的に応じたポイントを確かめて、ファクタリング会社を比較することが重要。そのうえで、最適な1社を選んだり、賢く使い分けたりしてください。